Чистые подписанные премии представляют собой доходы, необходимые для покрытия обусловленного договором уровня риска. Сроки действия страховых полисов различаются в зависимости от их источников. Например, сроки действия полисов страхования ущерба составляют в среднем 2–3 года. Даже если весь чистый объем подписанных премий имеет срок один год, все равно признаны могут быть только премии, договоры по которым были подписаны до 1 января.
Незаработанные премии по своей природе аналогичны отсроченным доходам – это деньги, полученные от клиентов, но не заработанные. Это обязательство, поскольку страховая компания «задолжала» клиентам всю сумму застрахованных рисков (возможных договорных выплат при наступлении страхового случая). Это обязательство включается в баланс как часть технических резервов. Поэтому, когда премии получены и годовая отчетность подготовлена, страховая компания должна решить, какая их часть относится к будущему и какую сумму можно считать заработанной. Например, премию 2400 евро, полученную 1 октября (конец года предполагается календарный), можно разделить на признанную часть (3 / 12 × 2400) = 600 евро и непризнанную часть – 1800 евро. Сумма 1800 евро будет включена в резерв для незаработанных премий. Каждый год из этого резерва вычитаются подписанные премии для расчета заработанных.
Особенность 2. Требования и резервы
В этой строке финансового отчета есть несколько компонентов.
• Страховое возмещение – все требования за период. Включает все связанные с основной деятельностью затраты (например, судебные издержки). Разумеется, если какие-то риски переуступлены, то страховое возмещение при перестраховании должно быть вычтено из затрат.
• Страховые выплаты. Страховая компания не может осуществлять выплаты до их признания. Это означало бы, что реальные обязательства и затраты не были отражены в отчете о прибылях и убытках. Страховая компания обычно хорошо осведомлена, какие требования о возмещении убытков предъявлены, но не урегулированы. В этом случае образуются финансовые резервы на выплату страховых сумм, или просто резервы, как их называют страховщики. Как в случаях любых резервных финансовых фондов, изменение резервов отражается в отчете о прибылях и убытках. Разница между начисленным резервом на страховые выплаты и фактическими выплатами отражается в балансе. Нужно помнить, что страховые компании также предусматривают выплаты, которые осуществлены, но не включены в отчет. Как указывалось, часто их называют IBNR.
В дополнение к IBNR лишь заявленные, но не урегулированные претензии должны отражаться в балансе. Согласно МСФО (IFRS) 4, запрещено создавать чрезвычайные резервные финансовые фонды. Популярность и распространение этих резервов постепенно снижались, и в настоящее время они почти исчезли. Главный довод в пользу непризнания таких фондов: они не удовлетворяют критериям признания в соответствии с МСФО (IAS) 37 «Финансовые резервы», поскольку они создавались для будущих неизвестных событий.
Особенность 3. Комиссионные
Как указывалось, страховые компании часто выплачивают крупные суммы авансом с целью привлечь клиентов. Если использовать принцип соответствия доходов и расходов, то появляется довод в пользу отнесения соответствующих затрат на будущие периоды, т. е. когда доход будет признан. Если такой подход будет принят, DAC (отложенные затраты на привлечение клиентов) должны быть капитализированы как нематериальный актив и амортизироваться в течение срока действия страхового полиса.
В связи с наличием разных подходов были попытки стандартизировать эту практику. Согласно US GAAP и МСФО (IFRS) 4 «Договоры страхования»), отложенные затраты на привлечение клиентов (DAC) могут капитализироваться при следующих условиях:
• если данные затраты прямо относятся к получению страховых премий, например, комиссионные агентам и брокерам, они отложены и амортизированы на срок действия соответствующего полиса, обычно год;
• если будущая выручка от текущих страховых полисов недостаточна для покрытия затрат DAC, то затраты списываются как доход;
• при определении достаточности выручки для покрытия убытков инвестиционный доход НЕ учитывается.
В балансе затраты DAC отражаются как нематериальные активы. Амортизационный срок должен быть указан в финансовой отчетности.
Особенность 4. Инвестиции
Согласно МСФО и US GAAP существует три категории инвестиций: доступные для продажи, не продаваемые до наступления срока погашения, торгуемые. В балансе только не продаваемые до погашения активы не учитываются по текущим рыночным ценам. Различие между торгуемыми и доступными для продажи состоит в том, что в первом случае изменение стоимости учитывается в отчете о прибылях и убытках, а во втором – отражается на величине собственного капитала компании.
4.1.4. Договоры страхования жизни
Договоры страхования жизни более сложные, чем договоры общего страхования. Это отражается и на составлении финансовой отчетности. Дальнейших комментариев требуют два вопроса: образование технических резервов для страхования жизни и признание премий для компаний, занимающихся страхованием жизни.
Технические резервы для страхования жизни
Данные резервы формируются за счет двух источников:
1. Резервы на неоплаченные претензии: они точно такие же, как те, о которых мы говорили выше.
2. Математические резервы. Для их расчета используются сложные методы. Данные резервы не представляют собой возмещения на случай наступления какого-либо события. Они увеличиваются на протяжении всего срока действия полиса по мере старения застрахованного лица и повышения вероятности наступления страхового случая. Расчет математических резервов достаточно сложен и ведется с учетом таких факторов, как:
• коэффициент смертности;
• аквизиционные и административные расходы;
• минимальные гарантированные возмещения клиентам.
Математические резервы не используются в практике общего страхования, поскольку здесь период покрытия определен и вероятность возникновения требований рассчитать проще, хотя она и менее предсказуема.
US GAAP содержат ряд правил для расчета математических резервов. В целом, расчет зависит от классификации страховых продуктов, которых существует восемь типов, и вся система достаточно сложная.
Валовый объем подписанных премий по страхованию жизни
С точки зрения страховщика, премия состоит из трех частей:
Кроме того, уплачивается некоторый государственный налог. Учитывая, что премии по страхованию жизни могут быть единовременными или регулярными (например, ежемесячными взносами), часто в отношении дохода применяются сокращенные методы вычисления. Один из подходов: к сумме премий, выплачиваемых равномерно (например, ежемесячно), прибавить долю для учета страховых полисов, выплата премий по которым производится единовременно. Широко распространена практика, когда принимают средний срок действия полиса с единовременной премией десять лет, тогда годовой премиальный эквивалент или АРЕ будет равен: годовая премия плюс единовременные премии × 1/10.
Другой подход: учитывать новые договоры и не учитывать выручку от ранее проданных полисов (но еще не заработанную), которая была отражена в финансовой отчетности.
4.1.5. Другие особенности составления финансовой отчетности страховых компаний
Существует много моментов, усложняющих составление финансовой отчетности страховых компаний. Многие из них обусловлены спецификой конкретных продуктов и не рассматриваются в литературе по общим вопросам финансовой отчетности и оценки. Совет IASB приступил к разработке специализированных принципов финансовой отчетности GAAP для страховых компаний. Первым этапом стало издание МСФО (IFRS) 4 «Договоры страхования».
МСФО (IFRS) 4 «Договоры страхования». Основные положенияЭтот стандарт применяется ко всем заключаемым договорам страхования, а также к заключаемым или имеющимся договорам перестрахования. Однако данный стандарт не применяется к иным активам и обязательствам страховщика, которые регулируются другими стандартами, например МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты».
• Из чисто прагматических соображений МСФО (IFRS) 4 освобождает страховщиков от применения некоторых других стандартов МСФО.
• Не требуя полного соблюдения других стандартов МСФО, данный стандарт предписывает:
1. Запретить образование финансовых резервов на случай возможных претензий (так называемые катастрофные резервы).
2. Требовать оценки адекватности страховых резервов и проведения проверки обесценения страховых активов.
